一、总体运行情况

    1.增长分析：行业工业增速小幅度调整，专用设备制造业销售收入增速下降较大

    1-4月份机械设备制造行业继续保持了较为快速的增长，但增长速度比前3个月有所调整，其中起重运输设备制造业的增长速度回落幅度较大。与上年同期相比，2006年一季度，通用设备制造业增长速度比上年同期继续有所回落，而专用设备制造业的增长速度则比上年同期仍有大幅度的上升。增长特点：

    一是机械制造业行业4月份的工业总产值增长速度有所调整。2006年1-4月通用设备制造业累计完成工业总产值3806.98亿元，同比增长26.8%，增长速度比前3个月下降0.93个百分点，比上年同期下降2.27个百分点。专用设备制造业累计工业总产值完成2216.01亿元，同比增长31.83%，增长速度比前3个月下降0.77个百分点，比上年同期提高14.11个百分点。子行业中，通用设备制造业中起重运输设备制造业增长速度比前3个月下降幅度较大，1-4月的工业增长速度为28.96%，比前3个月下降4.85个百分点。包装专用设备的工业增长速度比前3个月提高4.96个百分点，上升势头较快。其他子行业的增长速度调整相对较小。

    二通用设备制造业销售收入增速波动不大，专用设备制造业销售收入增长速度比前3个月有一定下降。2006年1-4月，通用设备制造业产品销售收入完成3571.1亿元，同比增长29.57%，增长速度比前三个月提高0.5个百分点；专用设备制造业累计销售收入完成2086.96亿元，同比增长32.72%，增长速度比前3个月下降2.39个百分点。子行业中，起重运输设备制造业的销售收入增长速度比前3个月提高2.93个百分点，增幅明显。制冷空调设备制造业和包装专用设备制造业累计销售收入的增长速度分别比前3个月提高3.78和8.44个百分点。风机风扇制造业的销售收入增长速度比前3个月下降了4.45个百分点，下降较明显。

    1-4月累计工业总产值和销售收入增长情况

    2.效益分析：行业利润增长速度依然较快，亏损同比出现下降

    1-4月份机械制造业行业经济效益增长速度依然明显，全行业累计利润增长速度实现高速的增长，但与前三个月相比利润增速小幅度调整。但各个子行业的经济效益增速走势分化较大，锅炉及原动力设备制造业和金属加工机械制造业利润增长速度比前3 个月有较大下降，起重运输设备、包装专用设备制造业和衡器制造业的利润增速比前3个月有大幅度上升。专用设备制造业利润增长速度依然快速。

    2006年1-4月通用设备制造业累计利润总额达到206.8亿元，同比增长45.13%，增长速度比前3个月下降0.59个百分点；专用设备制造业累计利润完成105.77亿元，同比增长59.81%，增长速度比前3个月下降了0.49个百分点。

    子行业中，锅炉及原动力设备制造业和金属加工机械制造业的利润增长速度比前三个月有较大调整，分别比前三个月回落了12.24和7.91个百分点。起重运输设备制造业、包装专用设备制造业和衡器制造业的利润增长速度则明显比前三个月有大幅度的上升，分别比前三个月提高了12.87、81.0和9.88个百分点。风机风扇制造业累计利润增长速度比前三个月下降了5.54个百分点。

    亏损方面，1-4月份机械设备制造业的亏损额同比表现为下降，但整体的亏损企业亏损规模依然较大。1-4月通用设备制造业累计亏损企业亏损额同比下降1.4%，专用设备制造业累计亏损额同比下降0.75%，均改变了前三个月亏损增长的局面，整体的减亏形势较好。

    1-4月累计利润总额和亏损企业亏损额增长情况

    3.成本费用分析：通用设备制造业销售成本增长速度小幅度提高，专用设备制造业成本增速有所下降

    成本增长形势上，1-4月份机械制造业的销售成本增长速度与销售收入增长速度的波动基本保持一致，与前三个月相比通用设备制造业销售成本增长速度小幅度提高，专用设备制造业的销售成本增长速度有所下降。相对来看，行业销售成本增长速度略高于同期销售收入的增速，存在一定程度的成本压力。子行业中风机风扇制造业和衡器制造业的成本增长速度相对较低，成本压力不明显。

    2006年1-4月，通用设备制造业累计销售成本同比增长29.79%，增长速度比前三个月提高了0.79个百分点。专用设备制造业累计销售成本同比增长32.84%，增长速度比前三个月下降2.06个百分点。

    二是行业销售成本增长速度略高于同期销售收入增速。1-4月通用设备制造业累计销售成本增长速度比同期销售收入增速高0.22个百分点，专用设备制造业销售成本增长速度比同期销售收入增速低0.12个百分点。主要子行业中，风机风扇制造业和衡器制造业的销售成本增速分别比同期销售收入增速低1.66和1.16个百分点，成本压力不明显。

    1-4月累计销售成本和销售费用增长情况

    行业费用规模相对较小，影响不大。1-4月通用设备制造业累计销售费用同比增长22.98%，比前三个月提高0.15个百分点；累计管理费用同比增长16.11%，比前三个月提高1.36个百分点；累计财务费用同比增长24.31%，比前三个月提高0.17个百分点。专用设备制造业销售费用增长速度比前三个月有所下降，管理费用和财务费用增长速度有一定提高。

    1-4累计管理费用和财务费用增长情况

    4.负债及资金分析：行业资产负债率有所下降，应收帐款增速波动不大

    1-4月机械制造业的资产负债水平与上年同期相比相对有所下降，与前三个月相比，通用设备制造业负债率小幅下降，专用设备制造业负债率有所提高。资金方面，行业应收帐款增长速度比前3个月有一定提高，相对于销售收入的规模，行业应收帐款规模过大，资金周转率相对较低。

    一是行业资产负债率小幅度波动。1-4月通用设备制造业资产负债率平均为62.66%，比前3个月下降0.3个百分点。其中金属加工机械制造业资产负债率为64.12%，比前3个月下降1.74个百分点。专用设备制造业1-4月资产负债率为63.3%，比比前3个月提高0.24个百分点。

    二是行业应收帐款增速有所提高。1-4月通用设备制造业累计应收帐款同比增长25.52%，比前3个月提高0.49个百分点。其中风机风扇制造业的应收帐款增长速度达到40.75%，比前3个月明显提高11.71个百分点，资金运行情况不稳定。专用设备制造业前4个月累计应收帐款同比增长21.64%，增速比前3个月提高了1.89个百分点。行业应收帐款规模相对较大。

    1-4月累计负债率和应收帐款增长情况

    二、市场供需分析

    1.主要产品产量：铸造机械、起重设备、大中型拖拉机和收获机械产量增速相对较快

    1-4月，通用设备制造业工业产品产量的增长速度波动较大。其中，工业锅炉累计完成4.23万吨，同比下降3.4%，降幅比前3个月有所缩小；电站锅炉累计完成10.94万吨，同比增长23.01%，增速比前3个月提高4.62个百分点；内燃机累计生产1511.56亿千瓦，同比增长7.38%，增速比前3个月提高4.03个百分点；金属切割机床产量累计16.55万台，同比增长12.71%，增速比前3个月有所下降。铸造机械产量大幅度上升，累计产量增速达到81.12%，比前3个月提高15.13个百分点，起重设备和叉车的累计产量增长速度分别比前3 个月下降2.82和4.31个百分点。

    1-4月通用设备制造业主要产品产量

    1-4月专用设备制造业主要产品产量，矿山设备累计产量52.06万吨，同比增长24.14%，比前3个月下降0.77个百分点。金属轧制设备累计产量12.33万吨，同比增长50.14%，比前3个月提高5.21个百分点。模具累计产量266.21万套，同比增长26.35%，比前3个月提高4.62个百分点。大中型拖拉机累计产量8.38万台，同比增长60.49%，比前3个月下降6.62个百分点。收获机械产量同比增长94.8%，增速比前3个月提高10.09个百分点。

    1-4月专用设备制造业主要产品产量

    2.销量及库存分析：行业销售产值增速稳定，波动不大；行业库存增速小幅度调整

    1-4月机械制造业销售产值的增长速度保持稳定快速，基本保持了前3个月的快速增长势头，其中制冷空调设备、包装专用设备和衡器制造业的销售产值增长速度比前3个月有较大的提高，起重运输设备制造业和风机风扇制造业的销售产值增长速度比前3个月有较大的下降。库存方面，通用设备制造业和专用设备制造业的行业产成品增长速度均比前3个月有小幅的调整。

    2006年1-4月通用设备制造业累计工业销售产值完成3676.75亿元，同比增长27.7%，增长速度比前3个月提高0.05个百分点。其中制冷空调制造业、包装专用设备制造业和衡器制造业的销售产值增长速度分别比前3个月提高2.24、3.06和3.08个百分点。起重运输设备制造业和风机风扇制造业的销售产值增长速度分别比前3个月下降3.73和4.0个百分点。1-4月专用设备制造业累计工业销售产值完成2118.31亿元，同比增长32.21%，增长速度比前3个月下降0.64个百分点。

    行业库存增速有所调整，1-4月通用设备制造业累计产成品同比增长15.81%，增长速度比前3个月下降0.34个百分点。专用设备制造业产成品同比增长13.66%，增速比前3个月下降0.22个百分点。

    1-4月累计工业销售产值和产成品增长情况

    3.进出口分析：行业出口交货值增长速度小幅度提高，专用设备制造业出口增速相对较快

    1-4月机械行业出口增长速度保持较高的水平，与前3个月相比出口增长速度小幅度提高。其中通用设备制造业累计出口交货值完成582.67亿元，同比增长21.81%，增长速度比前3个月提高0.9个百分点。专用设备制造业累计出口交货值完成262.21亿元，同比增长35.56%，增长速度比前3个月提高0.61个百分点，专用设备制造业出口增速相对较快。

    子行业中，锅炉及原动机制造业、起重运输设备制造业和制冷空调设备制造业的出口交货值增长速度分别比前3个月提高3.56、3.66和4.01个百分点，提高相对显著。

    1-4月机械制造业出口交货值增长情况

    主要产品出口增长方面，根据海关统计，1-4月机械及设备产品出口累计556.97亿美元，同比增长24.3%，比前3个月下降1.1个百分点。其中金属加工机床累计出口242万台，同比增长30.2%，比前3个月下降8.5个百分点。

    1-4月机械产品出口增长情况

    进口方面，根据海关统计，1-4月机械及设备产品累计进口336.62亿美元，同比增长11.4%，增长速度比前3个月下降1.5个百分点，进口增速相对较低。其中锅炉进口累计142台，同比下降36.6%；金属加工机床累计进口34750台，同比下降8.5%。阀门进口6838万套，同比增长9.8%。数字式中央处理部件累计进口62万台，同比下降6.8%。

    1-4月机械产品进口增长情况

    三、固定资产投资分析

    1-4月机械制造业投资保持快速增长的势头，通用设备制造业累计完成投资303.13亿元，同比增长72.6%，比前3个月提高1.5个百分点，增速依然较快。专用设备制造业累计投资完成204.44亿元，同比增长43.1%，与前3个月相比，下降了1.2个百分点。

    1-4月机械设备制造业投资及增长

    四、企业经营情况

    1.前十家企业经营情况

    机械设备制造业企业集中度不高，布局相对分散，1-4月通用设备制造业行业内累计销售收入前10位的企业集中度为8.65%，比前3个月下降0.17个百分点，比上年同期提高0.51个百分点。专用设备制造业销售收入前10家企业的集中度为11.93%，比前3个月下降0.41个百分点，比上年同期提高0.57个百分点。

    1-4月机械设备制造业前十家企业销售收入集中度

    2.不同规模企业经营情况

    1-4月通用设备制造业内，小型企业累计销售收入和利润分别同比增长36.71%和63.58%，分别比前3个月下降0.72和7.87个百分点，增长速度有所调整，但仍比大中型企业快，是行业增长的重要拉动力量。大中型企业的销售收入和利润增长速度均比前3个月有一定提高。

    专用设备制造业内，小型企业1-4月累计销售收入和利润分别同比增长38.19%和66.87%，分别比前3个月下降2.06和0.04个百分点，小型企业在行业内的比重较大，对行业增长的贡献较为明显。大中型企业的销售收入增长速度均比前3个月有所下降，大型企业的利润增长速度比前3个月提高0.89个百分点，中型企业的利润增速则比前3个月下降1.71个百分点。

    1-4月不同规模企业经济效益增长情况

    3.不同所有制企业经营情况

    分所有制类型来看，机械设备制造业内私营企业和外资企业的规模比重较大，对行业的影响作用突出。1-4月通用设备制造业私营企业累计销售收入同比增长36.51%，增速比前3个月下降0.96个百分点，利润同比增长48.87%，增速比前3个月下降7.04个百分点。外资企业累计销售收入同比增长28.83%，增速比前3个月提高1.48个百分点，利润同比增长33.77%，比前3 个月提高1.59个百分点。国有企业的规模也相对较大，经济效益增长速度较快，累计利润同比增长137.39%。

    专用设备制造业内，1-4月私营企业累计销售收入和利润分别同比增长40.2%和66.47%，分别比前3个月下降1.2和 1.49个百分点。外资企业累计销售收入同比增长36.68%，比前3个月下降1.78个百分点；利润同比增长51.33%，比前3个月提高0.66个百分点。外资企业的经济效益继续上升。

    1-4月机械设备制造业不同所有制企业经济效益增长情况

    五、分析预测

    1.市场分析：机械行业液气密产品需求预测

    目前，我国农业、水利、能源、交通、信息、建筑、环保等产业的发展较快，为此需要大量机械装备以满足其发展的需要。随着工业化和自动化水平的提高，这些装备需要配套大量的高性能和高可靠性的液压气动和密封元件。初步测算，预计到2010年国内对液压、液力、气动、密封产品需求总额，将由2005年的200亿元（其中进口约9亿美元，出口近3亿美元）增至约350亿元（其中进口约15亿美元，出口约5亿美元）。其中，液压产品由100多亿元增至200亿元，液力产品由10多亿元增至20多亿元，气动产品由近30亿元增至50多亿元，密封产品由30多亿元增至70亿元。

    农业机械

    据有关预计，到2010年大中马力拖拉机年需求量约达10万台，联合收割机为5万台，另外各类农业机械的拥有量也在不断增加，预计到2010年，大中马力拖拉机拥有量约达130万台，联合收割机约达40万台。据2003年行业销售去向统计，液压产品为农机OEM配套占液压销售总额的4.9%（零售部分未被统计在内）。因此，为农机配套、维修用液压气动密封件的市场需求量会有很大的增长。

    工程机械

    工程机械是液压产品的最大用户，占行业销售的42.3%，今后比例还会扩大，所以工程机械的发展动向至关重要。据预计，到2010年液压挖掘机年需求量约达6万~8万台，推土机（120马力以上）近万台，装载机约10万~12万台，平地机约2000台，压路机约1.5万台，工程起重机约2万台，叉车约8万台，水泥搅拌车近万台。此外，我国现拥有工程机械约140万台，预计到2010年达到200万台。另悉，每年为国内企业生产的挖掘机、道路机械、水泥搅拌车等配套所进口的液压件，约达1.5亿美元以上。总之，为工程机械配套、维修用液压和密封件的市场将面临大发展的新时期。

    冶金矿山设备

    据了解，冶金设备中液压气动技术的使用率达到6.1%~8.1%，约占设备总费用的10%左右。从行业统计分析，液压、气动产品为冶金行业直接提供配套分别占销售额的14.5%和9%(未含零售部分)。据悉，冶金工业每年进口的用于维修的液压、气动和密封产品就达数千万美元之多。故为冶金、矿山设备主机配套和维修用液压气动密封件的需求量将有显著增长。

    机床

    随着制造业技术的进步，国内对高精、高效、自动化机床，特别是数控机床的需求量越来越大。据有关预计，到2010年我国数控机床年需求量超出5万台；机床总拥有量将由现在的300多万台增加到2010年的近400万台。此外，锻压机械的发展也对液压元件及成套系统提出新的要求。因此，为机床和锻压机械配套、维修用液压、气动和密封件的市场需求量也将有明显的增长。

    2．需求持续增长，泵行业仍可看好三五年

    未来3～5年，国内泵行业仍将保持11%～12%的增长速度。特别是得益于国家实行积极的政策和扩大内需的拉动，电力、钢铁、石化等国民经济主要部门和城市基础设施建设需求的持续增长，我国泵行业还将会以高出机械工业2％～3％的速度持续发展。

    中国通用机械工业协会泵分会对具有代表性的141家会员企业的统计数据显示，2005年，实现工业总产值166.99亿元，同比增长42％；完成销售收入156.9亿元，同比增长40％；实现利税总额17亿元，同比增长65％；实现利润总额9.7亿元，同比增长64.4％。

    据介绍，目前泵行业主要产品有各类离心泵、混流泵、轴流泵、旋涡泵、回转式容积泵、往复式容积泵和水环真空泵等。在这些泵类产品中，按台数计算，离心泵约占70%，回转式容积泵和往复式容积泵约占18%。全国具有一定规模的泵制造厂约有2000多家，产品种类约有450个系列5000多个品种。这些泵产品被广泛用于国民经济各部门，基本满足了我国经济发展对泵的需要，其中也包括具备为各种大型成套装置提供配套用泵的能力。

    另据不完全统计，约有21%的电机用于驱动各类泵，在火电和核电工业中，泵已经成为最重要的辅机；在石化工业中，泵已经成为装备制造业重要的装置之一。而国外泵行业近几年发展也很快，年平均增速在4.5％左右，制造企业约有上万家。其中，10大泵制造企业（美国4家，德国2家，日本、英国、丹麦、瑞士各1家）的产值约占世界泵业总产值的31%。

    国外泵行业正在加快并购重组步伐，泵制造厂家数量会不断减少，跨国泵业公司间的竞争和垄断进一步加剧。据不完全统计，自2000年以来，国外泵行业已有80起大的合并和收购，通过这种集团化的合作发展战略，不仅可以得到最大的经济规模，还有利于利用原来的商标和知名度实现可持续发展。

    中国加入WTO后，世界各大泵制造厂都非常关注中国的用泵市场，世界泵业前20强企业绝大多数都准备或已经在中国建造分厂，这些企业的产品都有极高的知名度，并且在特定的领域中市场占有率也很高。预计今后3～5年中，国外泵行业还将会以每年5.5％左右的速度增长。

    而国内泵行业近几年通过“以市场换技术”的方式，使国内泵行业中关键用泵的技术水平得到提高，有的技术已经达到国外先进水平。尤其是重大装备关键用泵，如核电用泵、火电用泵、大型输水泵等产品得到快速增长。

    今年是“十一五”开局之年，虽然国家进一步加强了宏观调控，但没有采取“急刹车”的方式，而是有保有压。从目前泵行业国有大型骨干企业和民营企业订货情况来看，形势十分喜人。特别是为电力、石化和冶金行业提供成套产品的企业，到目前为止，有的企业的合同额已经超过去年一倍多。（国家信息中心经济预测部）