中国网特约评论员 马雪
近日，在AI浪潮造成全球内存芯片紧缺、零部件成本走高的大背景下，苹果公司开始测试长鑫存储的内存芯片，希望将其用于中国市场的部分手机、个人电脑等设备，以此缓解供应链压力。
这一动向释放出AI驱动存储超级周期之下，全球内存芯片垄断体系出现松动、半导体供应链被迫重构的深层信号，也反映出中国芯片企业在产业链中的地位再次取得了新进展，也为产业生态增添了新变量。
AI热潮带来存储供需失衡
过去十余年间，全球内存芯片市场长期由三家海外厂商主导，消费电子端内存芯片供给与需求基本跟随消费电子周期波动。
然而，AI服务器算力爆发改写了行业供需结构，服务器端内存芯片的需求大幅扩张，存储巨头将大量产能向AI服务器这一高附加值产品倾斜。在产能有限的条件下，消费电子所用普通内存芯片的产能被持续挤压，供给收缩带动价格大幅上行。
上游涨价直接向下游终端传导。内存芯片涨价使即便是苹果这类头部企业也不得不承受明显的成本压力。苹果CEO库克在电话会议中直言，Mac和iPad的提价正是因为“内存价格遭遇百年难遇的暴涨”。
TrendForce公布的数据显示，内存芯片成本在手机物料总成本中的占比已从10%至15%飙升至30%至40%，不断侵蚀硬件业务利润，抬升手机的制造成本，企业只能上调售价维持自身利润，进一步压制消费需求，全球智能手机、电脑出货量均出现不同程度下滑。
AI浪潮引发的结构性供需错配，打破了过往存储行业的传统周期逻辑，单一供给来源的脆弱性充分暴露，倒逼下游终端品牌主动寻找第二供给源，这成为苹果测试长鑫存储的重要产业背景。
寡头供给带来的供应链风险
全球内存芯片市场长期呈现出高度集中的寡头格局。三星、SK海力士、美光三家企业合计占据九成以上的市场份额，产能分配、合约定价基本由头部原厂主导。寡头垄断的供给格局，不仅放大了全球消费电子产业链的系统性风险，还使议价权力从下游终端品牌向上游存储厂商转移。一旦上游寡头调整产能分配，下游厂商就会面临供货紧张、成本飙升的冲击。
中国芯片企业的崛起，为高度垄断的内存芯片市场引入新变量。经过多年技术迭代与产能爬坡，长鑫存储第二季度营收同比增长716%，已经成长为全球DRAM市场第四位，成为中国大陆唯一能够大规模量产内存芯片的厂商。但受上游设备供应制约，长鑫存储2026年现有产能基本饱和，其大部分产能配额已被国内互联网硬件企业占据，短期内难以承接苹果的大规模订单。
由此可见，苹果现阶段开展内部测试，核心目标并非立刻实现大规模降本，而是出于分散供应链风险的战略考量，试图打破寡头的供给垄断，获取采购谈判筹码。惠普、宏碁已经率先在非美国市场的部分产品中使用长鑫存储的芯片，苹果的跟进则代表全球头部终端品牌正在集体正视内存芯片供给多元化的现实诉求，以此对冲寡头供给带来的供应链风险。
地缘政治限制商业化落地的边界
苹果与长鑫存储的合作，从一开始就受制于美国出口管制体系。由于长鑫被美国国防部列入“1260H”涉军名单，美国现行管制规则允许美国企业采购长鑫的标准化成品内存，却严格禁止双方开展技术转让与深度定制开发。苹果无法为自身产品向长鑫定制相应规格的芯片，只能采购标准化成品并调整自身硬件方案以便适配。此外，为规避美国国会以及本土产业势力的施压，苹果还在寻求美国政府层面的许可。
五角大楼的相关管制清单、国会议员公开反对意见、美光等本土企业的游说活动，共同构成合作推进的现实阻碍。即便苹果的样品测试顺利完成，最可能的落地形态也仅限于在中国市场入门级机型中小批量使用；高端系列机型或依旧沿用原有海外供应链，较难实现全球范围的规模化供货。在地缘政治的约束下，商业层面具备可行性的供应链方案和空间被大幅压缩。
总体而言，苹果测试长鑫存储是商业现实与地缘政治相互拉扯的典型案例。AI驱动的存储供需失衡提供产业背景，寡头供给带来的供应链风险促成企业行动，美国的跨境管制则限制合作的现实边界。这预示着全球内存芯片产业旧有平衡已经被打破，效率、安全、地缘约束三者将共同塑造未来产业形态。后续合作走向，既取决于芯片良率、产能释放等产业要素，也取决于大国科技博弈的政策演化，商业与技术逻辑需要持续在政策框架内寻找生存空间。（作者系中国现代国际关系研究院美国所经济研究室主任、研究员）
编审：邢砚薷 蒋新宇 张艳玲
